AI需求重塑半导体产业格局

大规模超级计算中心的产能建设推动了全球半导体支出的强劲增长。根据Gartner周一发布的报告，2025年全球半导体支出同比增长21%，达到7930亿美元。AI处理器为去年总支出贡献了超过2000亿美元，预计到2029年将占据市场份额的一半以上。

转向AI基础设施建设已经重塑了供应商格局。英伟达凭借15.8%的全球市场份额和超过1250亿美元的营收跃居榜首，超越了位居第二的三星电子580亿美元的年收入。

Gartner高级首席分析师拉杰夫·拉杰普特表示："AI半导体——包括处理器、高带宽内存和网络组件——持续推动半导体市场实现前所未有的增长，占总销售额的近三分之一。随着AI基础设施支出预计在2026年超过1.3万亿美元，这种主导地位还将继续上升。"

部署AI处理能力的竞赛已经在半导体行业留下了深刻印记。该行业在2023年经历了同比11%的收入下滑，降至不足5500亿美元。根据Gartner数据，存储芯片制造商在那一年遭遇了特别困难的时期，该细分市场录得历史上最严重的衰退之一。

英伟达从两年前的第五大供应商迅速攀升至目前的领先地位，这与英特尔的下滑形成鲜明对比。这家曾经占主导地位的CPU生产商在2023年仍保持最大市场份额，尽管其收入同比下降17%至不足500亿美元，而英伟达的收入则增长超过50%，达到近240亿美元。

GPU热潮在去年年初引发了对AI芯片短缺的担忧，并导致了在2024年最后三个月出现的持续内存芯片稀缺。HPE总裁兼首席执行官安东尼奥·内里在12月的财报电话会议中表示，公司预计今年DRAM和NAND闪存成本将继续上升。

HPE副总裁兼首席财务官玛丽·迈尔斯在该次电话会议中说："我们每天都在监控DRAM和NAND市场，并采取缓解措施来保护我们的利润率。这包括与供应商合作、采取定价措施以及与客户合作来调节需求。"

据IDC分析师称，这种短缺可能会削弱科技行业对今年AI PC销量激增的期望。但这一发展帮助提升了韩国半导体供应商SK海力士的命运，该公司在Gartner排名中跃升至第三位，2025年收入超过600亿美元，比前一年增长37%。

拉杰普特告诉Channel Dive，SK海力士的增长与其在高带宽内存芯片领域的领先地位有关。"HBM需求是由用于AI的GPU推动的。过去几个月的短缺确实推高了价格，大多数供应商都从中受益，尤其是在第四季度。"

曾经强大的英特尔在去年的芯片支出热潮中收入下降了近4%。现在在Gartner排名中位居第四的英特尔，在上周拉斯维加斯举行的CES 2026电子贸易展上推出了支持AI工作负载的Core Ultra Series 3芯片。

英特尔在9月获得了英伟达50亿美元的注资，现在将希望——以及其主力x86处理器的坚持——寄托在AI PC上。

英特尔客户端计算集团高级副总裁兼总经理吉姆·约翰逊在公告中表示："通过Series 3，我们专注于提高功耗效率，增加更多CPU性能，提供同类最佳的更大GPU，更多AI计算能力，以及可靠的x86应用兼容性。"

Q&A

Q1：AI半导体市场增长有多快？

A：根据Gartner报告，2025年全球半导体支出同比增长21%，达到7930亿美元。AI处理器贡献了超过2000亿美元，预计到2029年将占据市场份额的一半以上。AI基础设施支出预计在2026年将超过1.3万亿美元。

Q2：英伟达是如何超越三星成为市场第一的？

A：英伟达凭借GPU在AI领域的强劲需求，从两年前的第五大供应商跃升至榜首，占据15.8%的全球市场份额和超过1250亿美元的营收，超越三星电子580亿美元的年收入差距。

Q3：内存芯片短缺对行业有什么影响？

A：内存芯片短缺推高了DRAM和NAND闪存成本，可能削弱今年AI PC销量预期。但这帮助了SK海力士等供应商，该公司2025年收入超过600亿美元，比前一年增长37%，跃升至市场第三位。